Eutelsat : mire ajustée

Eutelsat remonte de près de 1% à 1,65 euro ce lundi après avoir annoncé dernièrement le succès de son augmentation de capital avec maintien du droit préférentiel de souscription d'un montant brut d'environ 670 millions d'euros. Celle-ci, combinée aux Augmentations de Capital Réservées réalisées le 21 novembre, servira à renforcer sa structure financière et financer son plan stratégique. 496.129.728 actions nouvelles seront émises à un prix de souscription unitaire de 1,35 euro par Action Nouvelle (soit 1 euro de nominal et 0,35 euro de prime d'émission).

"Le fort soutien apporté à notre augmentation de capital avec maintien du droit préférentiel de souscription de 670 millions d'euros témoigne de la confiance renouvelée de nos actionnaires dans la feuille de route stratégique de long terme d'Eutelsat. Combinée aux augmentations de capital réservées, cette opération renforce significativement notre structure financière et nous donne les moyens de soutenir le déploiement de nos activités en orbite basse (LEO) tout en maintenant une trajectoire de désendettement rigoureuse", a déclaré Jean-François Fallacher, Directeur général d'Eutelsat.

Eutelsat, qui bénéficie des perspectives encourageantes concernant la demande pour ses satellites et est perçu comme une alternative potentielle à Starlink d'Elon Musk, a lancé un appel au marché de 1,5 milliard d'euros, souscrit en grande partie par l'Etat français. L'opération était composée d'une augmentation de capital réservée de 828 millions d'euros et d'une augmentation de capital avec maintien du droit préférentiel de souscription de 670 ME. A l'issue de cette restructuration financière, l'Etat deviendra premier actionnaire du groupe, avec près de 30% du tour de table. Parmi les derniers avis de brokers, Oddo BHF a ajusté la mire sur le dossier de 2,6 à 1,7 euro tout en restant 'neutre'.