Produits de bourse : comment bien les choisir ?
Les produits de Bourse présentent une alternative à l’investissement en direct dans les actions, indices et autres titres financiers. Il en existe de plusieurs sortes, très différents, découvrez dans cette vidéo leurs principales caractéristiques, leurs avantages et leurs inconvénients ainsi que nos conseils pour bien les choisir et les utiliser.
Produit de Bourse : qu’est-ce-que c’est ?
Un produit de bourse est un titre coté en continu et qui s’échange comme une action. Il est émis par un établissement bancaire. La cotation de ce type de produit financier fait l’objet d’un contrat entre l’émetteur et la place boursière sur laquelle il est coté. L’achat et la vente d’un produit de Bourse se fait par l’intermédiaire d’une banque ou d’un courtier.
Un très grand nombre de produits de Bourse que l’on peut regrouper en 3 catégories
Les produits à effet de levier pour amplifier les variations d’un sous-jacent
On peut citer les Turbos, les Warrants, ou encore les Certificats Leverage et Short. Ils permettent de démultiplier les gains, mais aussi les pertes !
Avec le risque de perte en capital qui leur est associé et le recours à l’effet de levier, ces produits s’adressent aux investisseurs avertis qui possèdent suffisamment d’expérience et de connaissances pour en comprendre les caractéristiques.
Les produits de rendement, alternatives intéressantes au placement en direct
Il s’agit notamment des Bonus mais aussi des produits structurés.
Les produits de rendement présentent une alternative intéressante au placement direct en actions. En effet, ils permettent de générer du rendement même si les marchés stagnent, ou d’avoir, en cas de hausse des marchés, un rendement moindre contre l’assurance de ne pas avoir de perte en capital en cas de baisse modérée des marchés.
Les produits d’indexation pour répliquer la performance d’un sous-jacent et diversifier ses positions
Les ETF ou trackers font partie de cette catégorie de produits de Bourse.
Comme leur nom l’indique, ils sont indexés sur les cours d’un sous-jacent (action, indice, matière première, devise, etc.). Ils séduisent de plus en plus d’investisseurs particuliers qui y voient le moyen de diversifier facilement leurs investissements en Bourse et avec des frais compétitifs. Le développement de ce type de produit favorise encore son essor car de plus en plus de sous-jacents sont disponibles, ce qui augmente encore l’attractivité des ETF ou trackers.
Les atouts et limites des produits de Bourse
Côté avantages, on soulignera la multitude de sous-jacents sur lesquels les produits de Bourse permettent d’investir. Il devient donc facile de se positionner sur un indice, des actions, des devises, des matières premières, etc.
Autre avantage : les produits de Bourse sont le plus souvent adaptés aussi bien à une stratégie haussière que baissière et permettent de profiter de la hausse des marchés comme de couvrir son portefeuille ou encore de profiter de la baisse des cours. Enfin, ils offrent la possibilité de générer du rendement dans un marché sans tendance.
Attention cependant, au niveau du prix, il est généralement plus intéressant financièrement d’acheter directement le sous-jacent mais ces derniers ne sont pas toujours faciles d’accès et vous devrez également mettre en place vous-mêmes les stratégies de gestion. Enfin, rappelez-vous que les produits de Bourse comportent un risque de perte en capital qui peut survenir à l’échéance mais aussi au cours de la vie du produit. Il faut donc bien comprendre le produit et son mécanisme avant de l’utiliser !
Article rédigé par Louis Yang, rédacteur en chef de Café de la Bourse
Le média en ligne de référence pour les investisseurs particuliers qui propose des articles pédagogiques et pratiques pour optimiser ses investissements et gérer efficacement son patrimoine.
