Préouverture Paris : du mieux qui se confirme en Iran, le CAC 40 va en profiter

LA TENDANCE

Le CAC 40 devrait débuter en territoire positif, ce matin. Cela fait désormais deux nuits que les américains ont arrêté de bombarder l'Iran et les investisseurs voient d'un bon oeil cette accalmie après 13 nuits successives de frappes.

L'Iran, qui répondait chaque nuit aux attaques américaines par ses propres frappes contre les pays voisins abritant des bases américaines, a également cessé le feu depuis deux jours. À cela s'ajoutent les déclarations de l'ambassadeur des États-Unis auprès des Nations unies, indiquant dimanche que le président américain Donald Trump a suspendu ses attaques contre Téhéran afin de laisser de la place à la diplomatie.

Les Houthis du Yémen, proches de l'Iran, ont tout de même attaqué des installations pétrolières saoudiennes situées le long de la côte de la mer Rouge, menaçant ainsi une autre voie maritime vitale pour le commerce mondial du pétrole. Le prix du baril de Brent est redescendu à 90$ après son envolée au-dessus des 100$ en fin de semaine dernière.

WALL STREET

La clôture des marchés, ce vendredi à Wall Street, s'effectue sur une note indécise. Le S&P 500 est pratiquement stable (+0,05% à 7.411 pts) mais cède -0,42% sur la semaine glissante. Le Dow Jones est bien orienté avec un gain de +0,46%, revenant au contact des 52.000 pts, à 51.947 pts. Cette semaine, les valeurs industrielles américaines gagnent +0,21%. Entraîné par le plongeon d'Intel, le Nasdaq décroche, redonnant -0,64% au contact des 25.000 pts. L'indice des valeurs technologiques termine à 24.975 pts. Il recule de -2,09% en hebdomadaire après déjà un repli de -1,36%, la semaine précédente.

ECO ET DEVISES

Etats-Unis :
- Commandes de biens durables du mois de juin. (14h30)
- Indice manufacturier de la Fed de Dallas du mois de juillet. (16h30)

Europe :
- Indice Ifo allemand du climat des affaires du mois de juillet. (10h30)

La parité euro / dollar atteint 1,1413$ ce matin. Le baril de Brent se négocie 91,66$. L'once d'or se traite 4.092 $.

VALEURS A SUIVRE

Safran Aero Boosters a signé un accord avec Pratt & Whitney visant à qualifier et fournir des composants du moteur F135 de Pratt & Whitney, qui équipe l'avion F35 Lightning II. Dans le cadre de cet accord, Safran Aero Boosters et son partenaire BMT Aerospace introduiront des technologies avancées de fabrication additive au sein du programme de moteurs F135 de Pratt & Whitney. La cérémonie de signature, qui s'est tenue en présence de Theo Francken (ministre belge de la Défense) et de Adrien Dolimont (Ministre-Président de la Région Wallonne), marque une étape importante dans cette collaboration. Basée en Wallonie, Safran Aero Boosters, et BMT Aerospace, implantée en Flandre, ont démontré leur expertise dans la fabrication additive de composants en titane destinés à l'aéronautique. Ce projet de développement conjoint constitue une étape majeure vers la validation de cette technologie et contribue à positionner la Belgique comme un fournisseur de solutions de haute technologie pour la chaîne d'approvisionnement des entreprises aérospatiales américaines.

TF1 publie ses résultats pour le 1er semestre 2026, marqués par un chiffre d'affaires consolidé de 993 ME en retrait de 9,9% en glissement annuel, avec les effets de périmètre et le contexte publicitaire dégradé. Le résultat opérationnel courant décline à 74 ME contre 124 ME un an plus tôt. Le résultat net part du groupe hors surtaxe exceptionnelle régresse à 56 ME contre 93 ME au S1 2025. Le résultat net pdg (dont surtaxe exceptionnelle) décline à 51 ME contre 78 ME un an avant. Le CA digital grimpe de 17% à 134 ME. L'excédent financier net s'établit à 432 ME en fin de période contre 473 ME un an plus tôt. Sur le seul 2e trimestre, le CA consolidé baisse de 10,5% à 521 ME, pour un résultat opérationnel courant de 62 ME et un résultat net part du groupe de 46 ME. La marge des activités se situe à 12,3% au T2 et 7,8% sur l'ensemble du semestre. Le groupe maintient ses objectifs 2026.

Vusion a signé un accord en vue d'acquérir In-Store Media (ISM). Basé à Barcelone, ISM est un acteur majeur du retail media en magasin, spécialisé dans la conception, le déploiement et la monétisation de campagnes publicitaires dans les points de vente. "ISM apporte son savoir-faire dans la conception de campagnes retail media en magasin, sa capacité à les déployer et à les exploiter, une présence internationale reconnue dans neuf pays en EMEA, dans les Amériques et en APAC, ainsi que d'excellentes relations de longue date avec 90 enseignes et plus de 1 600 marques", détaille le Français. En 2025, ISM a réalisé un chiffre d'affaires d'environ 120 millions d'euros avec une solide rentabilité. Son offre comprend plus de 50 solutions médias, print et digitales, conçues pour répondre aux besoins des annonceurs. ISM propose des solutions pour les hypermarchés, supermarchés, centres commerciaux, grands magasins et magasins spécialisés en Espagne, en France, au Portugal, en Italie, en Pologne, au Mexique, en Argentine, au Chili et aux Philippines. Vusion considère que ce projet d'acquisition renforcerait sa position dans la digitalisation du commerce et ferait du retail media un pilier central de sa vision du magasin connecté. Vusion publiera son chiffre d'affaires du premier semestre 2026, cette semaine, le 30 juillet.

Delfingen : le 2nd trimestre a bénéficié d'une amélioration séquentielle de l'activité avec une baisse de 2,6% en organique (-4,8% en publié), alors que le 1er trimestre 2026 avait affiché un recul de 6,2% en organique (-11,7% en publié). Sur le marché Automobile, l'activité du 2e trimestre 2026 ressort à 78,2 ME, en baisse 4,6% en organique (-6,9% en publié). Le marché Industriel poursuit sa croissance au 2e trimestre 2026 avec une activité en hausse de 5,1% en organique (+3,6% en publié) à 21,9 ME porté par la bonne dynamique commerciale sur un marché tiré par l'électrification du monde. Au total, le chiffre d'affaires semestriel atteint 197,2 ME, en retrait de 4,5% à taux de change constant. Hors impact de l'arrêt des contrats non contributifs de l'activité d'assemblage de tubes techniques, l'activité affiche une baisse limitée de 1,9% sur le semestre.

CHIFFRE D'AFFAIRES/RÉSULTATS

Bourrelier Group, Jacques Bogart, Courtois, Aquila, DLSI, Egide

DERNIERES RECOMMANDATIONS D'ANALYSTES

-Piper Sandler abaisse sa recommandation à "sous pondérer" sur Stellantis

-Deutsche Bank relève sa recommandation à "acheter" sur Thales

-Morgan Stanley reprend le suivi d'Accor à "pondération en ligne"

INFOS MARCHÉ

Energisme : regroupement d'actions par 1.000 à partir d'août

Bourrelier Group : M14 dépose son projet d'offre à l'AMF

Arverne : finalisation de l'émission d'ORANE pour un montant total de 70 ME

DERNIERES INFOS DEPUIS LA CLÔTURE

SES se réjouit de l'approbation, par la FCC des États-Unis, relative à la bande C supérieure

Lumibird : vente de la participation dans Cilas