Orange a émis 700 millions d’euros d’obligations super-subordonnées à durée indéterminée, incluant une première option de remboursement anticipé au gré de la société à partir du 15 décembre 2030 et portant intérêt à taux fixe réajustable, avec un coupon de 4,50% jusqu’à la première date d’ajustement (les nouvelles obligations). Il est prévu que les nouvelles obligations soient admises aux négociations sur Euronext Paris.

Il est également prévu que les agences de notation attribuent aux nouvelles obligations une note de BBB-/Baa3/BBB- (S&P / Moody's / Fitch) et les considèrent comme des fonds propres à hauteur de 50%.

La société a également annoncé aujourd'hui le lancement d'une offre contractuelle de rachat.

Celle-ci vise ses obligations super-subordonnées à durée indéterminée d'un montant de 1 milliard d'euros ayant une première date de refixation du taux d'intérêt le 15 avril 2025, portant intérêt à taux fixe réajustable (dont 1 milliard d'euros est en circulation) et admises à la négociation sur Euronext Paris (les obligations existantes NC 2025).

Elle vise aussi les obligations super-subordonnées à durée indéterminée d'un montant de 1,25 milliard d'euros ayant une première date de refixation du taux d'intérêt le 1er octobre 2026, portant intérêt à taux fixe réajustable et admises à la négociation sur Euronext Paris (les obligations existantes NC 2026, et avec les obligations existantes NC 2025, les obligations existantes).

Cette offre est limité à un montant maximum de rachat n'excédant pas 700 millions d'euros. S'agissant des obligations existantes NC 2025, la limite est de 550 millions d'euros. Et s'agissant des Obligations Existantes NC 2026, la limite est de 150 millions d'euros.

source : AOF