Exail Technologies : sur les 100 euros

Exail Technologies revient sur les 100 euros ce mercredi après avoir annoncé le succès de son offre d'obligations libellées en euros à durée indéterminée et non subordonnées, convertibles en actions nouvelles et/ou échangeables contre des actions existantes de la société, par voie de construction accélérée d'un livre d'ordres avec suppression du droit préférentiel de souscription des actionnaires pour un montant nominal de 300 millions d'euros, après exercice intégral de l'option d'extension.

Concomitamment à l'offre, pour faciliter la constitution par certains souscripteurs des Obligations d'une couverture de leur exposition aux actions sous-jacentes à ces Obligations, un placement simultané d'actions existantes a été mis en place par les Teneurs de Livre Associés. Une facilité d'emprunt de titres a été fournie par Gorgé S.A., l'actionnaire de référence de la Société, comme décrit plus en détails ci-dessous. Gorgé S.A. et la société ne recevront aucun produit du Placement d'Actions Prêtées. Portzamparc est toujours à l'achat sur le dossier Exail malgré une progression spectaculaire du titre de 480% depuis le 1er janvier. Le momentum commercial va en effet rester extrêmement porteur dans un contexte géopolitique tendu. Le bouclage de l'opération de cette offre d'obligations devrait sécuriser l'acquisition d'IxBlue d'ici fin 2026, avec un coût de financement moindre et une dilution plus limitée comparé à une augmentation de capital classique. Le cours cible est malgré tout ajusté de 129 à 118 euros.