Bio-UV Group : poursuit sa politique de forte génération de trésorerie et de désendettement

A l'issue du 1er semestre de l'exercice 2024, BIO-UV Group a enregistré un chiffre d'affaires consolidé de 22,1 millions d'euros, en repli modéré de -8% par rapport au 1er semestre 2023. Ce niveau d'activité s'inscrit néanmoins en croissance séquentielle de +16% par rapport au 2nd semestre 2023.

BIO-UV Group bénéficie de ses efforts d'efficacité opérationnelle et de gestion de ses coûts, et enregistre ainsi un Ebitda stable en valeur absolue, à 3,8 ME au 1er semestre 2024. La société porte sa marge d'Ebitda à 17,1% (15,8% au 1er semestre 2023 et 12,8% sur l'ensemble de l'exercice 2023). A l'issue du 1er semestre, BIO-UV Group est aligné avec son objectif annuel d'amélioration de sa rentabilité en 2024.

Le résultat d'exploitation s'est élevé à 1,9 ME au 1er semestre 2024, représentant une marge d'exploitation de 8,6% (8,9% au 1er semestre 2023 et 5,3% sur l'ensemble de l'exercice 2023).

A l'issue du 1er semestre 2024, le résultat net part du groupe s'élève à 0,4 ME, (1,2 ME au 1er semestre 2023). Retraité de l'élément exceptionnel lié au règlement amiable, le résultat net du 1er semestre 2024 aurait été supérieur à 1 ME.

BIO-UV Group a poursuivi au 1er semestre sa politique financière axée sur la génération de trésorerie et le désendettement financier du groupe. Au 30 juin 2024, BIO-UV Group a enregistré une marge brute d'autofinancement de +2,6 ME. Le cash-flow d'exploitation s'est établi à +3,9 ME (+3,2 ME au 1er semestre 2023) et grime de +21%. Le free cash-flow s'est établi à +3,2 ME, un niveau semestriel record (+2 ME au 1er semestre 2023). Lla variation de trésorerie est positive à +0,9 ME au 1er semestre 2024, d'ores et déjà supérieure au montant généré sur l'ensemble de l'exercice 2023.

Au 30 juin 2024, l'endettement financier net s'établissait à 18,9 ME, soit un désendettement financier net de -3,1 ME par rapport au 31 décembre 2023 (22 ME). BIO-UV Group a notamment remboursé par anticipation le solde des emprunts obligataires convertibles émis en septembre 2019 pour un montant nominal de 1,5 ME. A la suite de ces remboursements, il n'existe plus d'instruments dilutifs en circulation.

A mi-2024, le ratio de gearing net était ramené à 57% (68% fin 2023).

A mi-septembre 2024, le carnet de commandes de BIO-UV Group s'établissait à 15,1 ME (9,5 ME à fin juin 2024), dont 6,1 ME pour les activités Maritimes et 9 ME pour les activités terrestres.

Perspectives

Le 2nd semestre s'inscrit dans la tendance des précédents semestres. Fort de ces perspectives et en poursuivant ses efforts d'efficacité opérationnelle et de gestion rigoureuse de ses coûts, BIO-UV Group vise au 2nd semestre 2024 une rentabilité opérationnelle supérieure à celle du 2nd semestre 2023.

Sur l'ensemble de l'année 2024, la marge d'Ebitda s'inscrirait en progression par rapport à celle de l'exercice 2023 (12,8% de marge d'EBITDA en 2023).

Sur le plan financier, le groupe poursuit sa politique de forte génération de trésorerie et de désendettement financier sur la seconde partie de l'exercice 2024, afin de dégager des marges de manoeuvre financière pour ses prochains développements.