Le fonds LBPAM Midcap Senior Debt revoit à la hausse son objectif de levée à 400 ME

LBPAM Midcap Senior Debt a franchi une étape importante de son développement en réalisant une levée de 300 millions d'euros, grâce au soutien de ses investisseurs institutionnels.
Investi en dette senior sécurisée, ce fonds finance des small & mid caps européennes, principalement françaises, et vise à offrir un rendement régulier pouvant avoisiner Euribor +~% (rendement non garanti).
À ce jour, grâce à sa capacité d'origination de premier plan avec un sourcing multicanal, LBPAM Midcap Senior Debt a déjà réalisé une vingtaine de transactions dans des sociétés dont l'EBITDA se situe entre 10 et 80 millions d'euros, avec un levier moyen de 3,3 fois.

Dès son lancement, cette stratégie a déployé de fortes ambitions en matière d'ESG, les critères extra-financiers étant pris en compte au même titre que les critères stratégiques et financiers pour la totalité des investissements. Cinquante-et-un KPIs sont ainsi inclus dans l'ensemble des financements et l'intégralité des entreprises réalisent un bilan carbone.

Le fonds a adopté l'approche la plus exigeante de la classification SFDR en étant classé Article 9. L'objectif de durabilité est de soutenir l'accélération de la transition des entreprises en portefeuille vers une économie plus durable. Pour cela, l'équipe dette privée s'appuie sur la méthodologie ESG propriétaire de LBP AM, " GREaT ", utilisée depuis 2016 et dont la structure est commune à l'ensemble de la gestion de LBP AM.

Question de profil

Compte tenu de cette classification SFDR et de son profil de risque, LBPAM Midcap Senior Debt devrait être en mesure de répondre aux besoins des investisseurs institutionnels en matière de dette privée corporate. LBP AM ambitionne ainsi de lever pour ce fonds 100 millions d'euros supplémentaires au premier semestre 2025, pour un objectif final de 400 millions d'euros.

Intégré au sein de la plateforme actifs privés de LBP AM totalisant plus de 20 experts dédiés au non coté et affichant un encours de 9 MdsE, le pôle de dette corporate, dirigé par Isabelle Luy-Landès, affiche un track record de plus de dix ans. Il bénéficie d'un savoir-faire en matière d'accompagnement des corporate sur les sujets de transformation actionnariale, économique, écologique et énergétique. Ce sont ainsi plus de 115 entreprises qui ont déjà e?te? accompagnées, a? travers 8 fonds, pour près de 2 MdsEUR déployés.

"Peu comparables sur la Place, le savoir-faire et le track record de LBP AM sur la dette privée contribuent au succès de cette stratégie. Avec un déploiement soutenu, diversifié et sélectif de transactions, nous cherchons à conserver un niveau de rendement attractif pour une exposition au risque mesurée. Notre objectif est de servir nos clients investisseurs et les entreprises financées, à l'aune d'un alignement d'intérêts ESG" affirme Isabelle Luy-Landès, Responsable dette privée corporate chez LBP AM.
"La trajectoire du fonds LBPAM Midcap Senior Debt est en ligne avec les ambitions de croissance de notre plateforme d'actifs privés européens. La dette corporate reste une classe d'actifs coeur, à forte valeur ajoutée, au sein de notre offre en non coté" ajoute Vincent Cornet, Directeur des gestions de LBP AM.