Clôture Paris : le CAC40 limite la casse, en baisse de 1,42%

LA TENDANCE

Après une semaine déjà éprouvante sur les marchés, où les craintes de récession en provenance des Etats-Unis se sont multipliées, cette séance de lundi a été de nouveau délicate. Le CAC40 chutait en cours de journée de plus de 3%, de retour à 7.030 points, pour finir en repli plus modéré de 1,42% à 7.149 points. Une baisse qui s'ajoute cependant à un recul de -3,5% accusé la semaine dernière et qui renvoie la Bourse de Paris vers son point bas de novembre 2023.
Les places asiatiques avaient accéléré leur mouvement de correction tôt ce matin, la bourse de Tokyo chutant de plus de 12% en clôture. La bourse de New York évolue aussi dans le rouge vif, le Nasdaq abandonnant de 3,7% et le S&P 500 -3,1% à 5.180 pts, tandis que les grandes valeurs technologiques, qui avaient soutenu le rallye depuis le début de l'année, retombent lourdement. Parmi les victimes du jour, Nvidia perd 7% supplémentaires sur la rumeur d'un report de sa puce d'IA B200, tandis qu'Apple dévisse de 5% sur la nouvelle d'une très forte baisse de la participation de Berkshire Hathaway, la firme d'investissement de Warren Buffett dont le groupe à la pomme est la première position...

Le narratif a donc clairement basculé sur les marchés depuis le début de l'été, Wall Street ayant affiché son pire mois de juillet depuis 10 ans. Les craintes d'une récession l'emportent désormais sur les espoirs d'assouplissement monétaire... Les dernières données macroéconomiques US ont largement contribué à refroidir les marchés : Les chiffres de l'emploi américain du mois de juillet 2024 sont ressortis très inférieurs aux attentes. Ainsi, les créations de postes non-agricoles se sont affichées au nombre de 114.000 seulement (175.000 de consensus et 179.000 pour la lecture révisée en baisse du mois de juin). La précédente lecture de juin était de 206.000. Le taux de chômage a grimpé à 4,3% (4,1% de consensus et 4,1% un mois avant). Les créations de postes dans le privé ont été de 97.000 (160.000 de consensus FactSet). Le taux de participation à la force de travail a peu évolué à 62,7%. Le salaire horaire moyen a augmenté de 0,2% d'un mois sur l'autre et de 3,6% sur un an, une hausse un peu moins importante que prévu...
Sur le Nymex, le baril de brut WTI cède 0,5% à 73$. L'indice dollar chute de 0,7% face à un panier de devises. Le Bitcoin n'échappe pas à la purge, en baisse de près de 10% sur 24 heures sur les 54.000$.

VALEURS EN HAUSSE

Casino remonte de 3,7% avec Akwel, Bonduelle (+2,5%)

L'Oréal monte de 1%. Le groupe a annoncé aujourd'hui l'acquisition d'une participation de 10% dans Galderma Group AG auprès de Sunshine SwissCo AG (consortium mené par EQT), d'Abu Dhabi Investment Authority (ADIA) et d'Auba Investment Pte. Ltd. (agissant tous de concert en tant que vendeurs), pour un montant non divulgué. En outre, L'Oréal et Galderma ont convenu de travailler à la mise en place d'un partenariat scientifique stratégique qui permettra de tirer parti de l'expertise incontestée des deux entreprises : celle de Galderma à travers une vaste gamme de solutions dermatologiques, et celle de L'Oréal en matière de biologie de la peau, d'outils de diagnostic et de méthodes d'évaluation.

VusionGroup : +0,8% avec Beneteau

Remy Cointreau (+0,5%) avec Thermador et Verallia.

VALEURS EN BAISSE

Rubis : -8% suivi de Clariane, S30, MdM, Claranova, JC Decaux

Bastide recule de 6,7% avec OVH, BigBen, Atos, Voltalia

Waga : -6% avec SMCP, Euroapi

Teleperformance : -5,5% avec Esso, Infotel, Crit, FDJ, Arkema, Eramet

STMicroelectronics fait partie des plus fortes baisses du CAC40 (-4,5%). Le secteur des semi-conducteurs concentre les dégagements alors que l'américain Nvidia est de nouveau chahuté.

Lagardère : -4,5% suivi de Pluxee, Scor

Worldline a subi les foudres du marché ces derniers jours, perdant encore 4,5%. Depuis son point trimestriel avec un titre qui s'est effondré dans d'énormes volumes, l'action du spécialiste des services de paiement a perdu pied, de quoi abandonner la moitié de sa valeur boursière depuis le 1er janvier. Rappelons que le groupe a (légèrement) averti sur ses résultats en raison notamment de tendances de consommation plus faibles en Europe... Dans un contexte incertain, la direction a ajusté ses objectifs pour 2024 et table désormais sur une croissance organique d'environ 2% à environ 3% contre une prévision précédente d'au moins 3%. L'EBE ajusté serait d'environ 1,13 milliard d'euros à environ 1,17 milliard d'euros contre au moins 1,17 MdE visé précédemment. Enfin, le flux de trésorerie disponible atteindrait environ 230 ME contre au moins 230 ME.

Renault perd 3,8% alors que son partenaire Nissan a chuté de plus de 14% à Tokyo ce matin.

Elior : -3,5% avec Cegedim

TotalEnergies perd près de 3% sous les 60 euros. Les cours pétroliers n'échappent pas à l'aversion au risque généralisée sur les marchés financiers. Les craintes d'une récession aux États-Unis, premier consommateur de pétrole, pèsent largement plus sur les cours que les inquiétudes liées aux tensions croissantes au Moyen-Orient, la plus grande région productrice de pétrole. Le brent recule ce jour sur les 76$.

Le secteur automobile dans son ensemble est chahuté avec Stellantis en baisse de près de 3%. L'équipementier Valeo chute au plus bas depuis la fin 2011, en repli de 5% sous les 10 euros.